Cổ phiếu ngân hàng lại kéo lùi tỷ suất sinh lời của PYN Elite Fund trong tháng 8

Trong tháng 8, tỷ suất sinh lời đầu tư của PYN Elite Fund âm 0.19% chính là do đà giảm của cổ phiếu ngân hàng.

Theo báo cáo tỷ suất sinh lời đầu tư trong tháng 8 của quỹ ngoại PYN Elite cho biết, VN-Index tăng 1.64% so với tháng trước, mức tăng này được hỗ trợ bởi GVR, HPG, VJC. Tuy nhiên, trong tháng 8, thị trường chứng khoán đã chứng kiến ​​đợt bán tháo mạnh do các nhà đầu tư chốt lời và dòng vốn ngoại rút khỏi thị trường, đặc biệt là từ các quỹ ETF khi VN-Index tiếp cận mốc 1,380 điểm.

Mặc dù chỉ số VN-Index tăng nhẹ trong tháng 8 nhưng giá trị tài sản ròng trên mỗi chứng chỉ quỹ (NAV per share) của quỹ ngoại PYN Elite lại âm 0.19% do các mã cổ phiếu ngân hàng cốt lõi của quỹ ngoại tiếp tục rơi vào đà giảm. Đây là tháng thứ 2 liên tiếp quỹ ngoại này ghi nhận hiệu suất sinh lời âm khi tháng 7 cũng âm 5.5%.

Theo lý giải của quỹ ngoại, nguyên nhân do tốc độ tăng giá cổ phiếu ngân hàng chững lại sau một khởi đầu mạnh mẽ trong năm, tăng 43% trong 7 tháng đầu năm 2021.

Hiệu suất đầu tư của PYN Elite trong giai đoạn 2012-2021 Nguồn: PYN Elite Fund

Hiệu suất sinh lời của quỹ bị kéo lùi bởi các cổ phiếu MBB, HDB và CTG. Trong đó, CTG có mức giảm mạnh nhất là 7.6%, MBB và HDB lần lượt giảm 3.5% và 3.7%.

10 khoản đầu tư lớn nhất của PYN Elite Nguồn: VietstockFinance

Trong danh mục hiện tại của PYN Elite Fund, VHM vẫn chiếm tỷ trọng lớn nhất với 18.5%, 4 ngân hàng gồm TPB, HDB, MBB, CTG chiếm tổng tỷ trọng 35.2%. Tiếp theo là VRE, VEA, ACV, NLG và VN Diamond.

Trong 8 tháng đầu năm, PYN Elite Fund quản lý 706.2 triệu EUR tài sản, tương đương gần 19 ngàn tỷ đồng, tăng gần 70 tỷ đồng so với tháng 7. Trong đó, PYN Elite nắm giữ khối cổ phần ngân hàng trị giá xấp xỉ 248.58 triệu EUR (tương đương gần 6,687 tỷ đồng) tại 4 ngân hàng TPB, HDB, MBB, CTG.

Tỷ trọng cổ phiếu trong danh mục top 10 của PYN Elite Fund tại thời điểm 31/08/2021 Nguồn: PYN Elite Fund

Đáng chú ý, tỷ trọng nắm giữ của quỹ ngoại PYN Elite tại HDB giảm 0.3 điểm %. Còn tỷ trọng nắm TPB và MBB cùng giảm 0.2 điểm %.

So với “vị ngọt” của cổ phiếu dược phẩm, bán lẻ và tiện ích, cổ phiếu ngành ngân hàng trong tháng 8 trở nên “nhạt vị” giữa bối cảnh đại dịch Covid-19 bùng phát mạnh mẽ chưa từng có.

Nguồn: VietstockFinance

Thị giá CTG cuối phiên 31/08 giảm mạnh nhất trong số 4 mã cổ phiếu ngân hàng “cốt lõi” của PYN Elite Fund, ghi nhận mức giảm 8% so với cuối tháng 7. Cổ phiếu này tiếp tục bị khối ngoại bán ròng mạnh nhất trong nhóm ngân hàng với gần 9 triệu cp trong tháng 8, giá trị tương đương 304 tỷ đồng.

Cổ phiếu ngân hàng tiếp tục trải qua một tháng liên tục “nhuộm đỏ” sàn qua nhiều phiên. Lý giải cho thực trạng này, ông Bùi Nguyên Khoa - Trưởng nhóm Phân tích Thị trường CTCP Chứng khoán Ngân hàng BIDV (BSI) cho rằng cổ phiếu ngân hàng đã tăng khá mạnh trong khoảng thời gian đầu năm và triển vọng của ngành ngân hàng trong vài tháng nữa được dự báo không tốt như ngành khác. Thêm nữa, khi ngân hàng phát hành cổ phiếu để tăng vốn hoặc chuẩn bị niêm yết, khiến mức độ pha loãng thị trường lớn hơn, cổ phiếu ngân hàng tăng sẽ tạo áp lực bán trong nhà đầu tư.

Khang Di

FILI