Vietstock Daily 08/01: Tiếp tục tăng trong thận trọng

VN-Index đã có một phiên hồi nhờ vào lực cầu quanh mốc 950 điểm, song tâm lý nhà đầu tư vẫn khá thận trọng khi thanh khoản có phần suy yếu so với phiên 06/01/2020. Nhiều khả năng chỉ số sẽ tiếp tục tăng nhờ vào nhóm Large Cap, nhưng sẽ nhanh chóng rung lắc trở lại khi tiến đến kiểm định vùng 960-962 điểm.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN CƠ SỞ NGÀY 07/01/2020

- Các chỉ số thị trường biến động tích cực trong phiên ngày 07/01/2020. Cụ thể, chỉ số VN-Index tăng 0.32%, đạt 958.88 điểm; HNX-Index tăng 0.19%, dừng lại ở mức 101.42 điểm.

- Khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt hơn 130 triệu đơn vị, giảm 7.59% so với phiên giao dịch trước. Khối lượng khớp lệnh trên HNX giảm 21.46%, đạt mức hơn 19 triệu đơn vị.

- Giá trị khớp lệnh trên HOSE đạt hơn 2,090 tỷ đồng, giảm 7.29%. Giá trị khớp lệnh trên HNX đạt hơn 205 tỷ đồng, giảm 27.58%.

- Khối ngoại bán ròng trên HOSE với giá trị gần 60 tỷ đồng, bán ròng trên HNX hơn 7 tỷ đồng.

- VN-Index đã có phản ứng khá tốt tại vùng quanh mốc 950 điểm (đáy cũ tháng 12/2019) trong phiên sáng và có hồi phục mạnh mẽ trong phiên chiều, với động lực chính đến từ rổ VN30. Nếu nhìn vào khung thời gian ngắn hơn như khung 4h, 1h, ta có thể phát hiện các mẫu hình đảo chiều trên chỉ số, song để nói nhịp tăng đã trở lại thì chưa thể bởi vẫn còn kháng cự nhỏ ở vùng 960-962 điểm và dự kiến chỉ số sẽ có rung lắc khi chạm vùng này trong phiên tiếp theo.

- Dù ROS cải thiện thanh khoản, khối lượng khớp lệnh trên HOSE vẫn suy yếu so với phiên trước chứng tỏ tâm lý nhà đầu tư vẫn thận trọng sau 2 phiên rớt mạnh trước đó. Thanh khoản trong phiên tiếp theo dự kiến cũng sẽ không mấy cải thiện khi VN-Index tiến tới kiểm định vùng 960-962 điểm.

- Nhóm ngân hàng có diễn biến khá khởi sắc trong phiên hôm nay với 9 mã tăng và 5 mã giảm, trong đó nổi trội có CTG, VPB và BID với sắc xanh hơn 1%. VCB tuy đỏ hơn 1% từ đầu phiên song càng về cuối phiên, đà giảm càng được thu hẹp và kết phiên đảo chiều nhích nhẹ trên tham chiếu.

- Nhóm cổ phiếu họ FLC chắc hẳn đã khiến nhà đầu tư chao đảo với ROS sáng sàn, chiều lại trần với dư mua hơn 30 triệu cổ phiếu. Các mã khác như AMD, HAI, FLC cũng hưởng ứng điều này và bứt phá trở lại, với AMD và HAI vọt hơn 5%, FLC vọt 3%. Đặc biệt, các tín hiệu kỹ thuật ở các mã này đều khá tích cực và mở ra kịch bản duy trì đà tăng ở phiên tiếp theo.

- Tuy giá dầu vẫn duy trì sự tích cực, nhóm dầu khí lại đỏ lửa với PVS, PVD, PVC, PVB giảm hơn 1%, đồng thời trong tình trạng dư mua vượt dư bán, hai ông lớn GAS và PLX cũng hiện sắc đỏ với mức trung bình quanh 1%. Điều này chắc hẳn cũng đến từ việc các mã đều đang trong xu hướng giảm nên tâm lý chung ở nhà đầu tư là chốt lời mỗi khi giá tiến đến kháng cự gần nhất. Song nếu giá dầu suy yếu trở lại thì diễn biến nhóm này nhiều khả năng sẽ còn tiêu cực hơn.

- Như vậy, VN-Index đã có một phiên hồi nhờ vào lực cầu quanh mốc 950 điểm, song tâm lý nhà đầu tư vẫn khá thận trọng khi thanh khoản có phần suy yếu so với phiên 06/01/2020. Nhiều khả năng chỉ số sẽ tiếp tục tăng nhờ vào nhóm Large Cap, nhưng sẽ nhanh chóng rung lắc trở lại khi tiến đến kiểm định vùng 960-962 điểm.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index - Stochastic Oscillator cho tín hiệu bán

VN-Index tăng điểm trở lại với cây nến thân nhỏ trong phiên ngày 07/01/2020 sau khi giảm mạnh ngày 06/01/2020. Khối lượng tiếp tục suy yếu và nằm dưới trung bình 20 phiên. Điều này cho thấy tâm lý của nhà đầu tư đang khá thận trọng.

Tuy nhiên, chỉ báo Stochastic Oscillator đã cho tín hiệu bán do đó rủi ro vẫn còn. Vùng quanh mốc 950 điểm (tương đương các đáy cũ tháng 06 và 12/2019) sẽ tiếp tục đóng vai trò hỗ trợ cho chỉ số trong những phiên tới.

HNX-Index - Chỉ báo MACD cho tín hiệu bán

HNX-Index phục hồi trở lại với mẫu hình nến High Wave trong phiên ngày 07/01/2020 cho thấy tâm lý nhà đầu tư đang khá thận trọng. Mặt khác, khối lượng giao dịch sụt giảm và tiếp tục nằm dưới trung bình 20 phiên cũng cho thấy điều này.

Đường giá hiện đang bám vào dải Lower Bollinger Bands. Điều này thể hiện xu hướng giảm vẫn đang chi phối. Mặt khác, chỉ báo MACD đã cho tín hiệu bán, Relative Strength Index giảm và dưới mốc 50 nên rủi ro đang gia tăng.

Vùng 100-101 điểm (đáy cũ tháng 10/2018) được kỳ vọng sẽ là vùng hỗ trợ mạnh của HNX-Index. Nếu chỉ số rơi khỏi ngưỡng này thì triển vọng sẽ khá tiêu cực.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: VS-NVI VN tăng trở lại nhưng vẫn nằm dưới đường EMA 20 ngày. Nếu trạng thái này tiếp tục duy trì trong những phiên tới thì rủi ro sụt giảm bất ngờ (thrust down) sẽ tăng lên.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại bán ròng trong phiên giao dịch ngày 07/01/2020. Nếu nhà đầu tư nước ngoài duy trì hành động này trong những phiên tới thì thị trường sẽ khó có được sự phục hồi mạnh mẽ.

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 07/01/2020

Lưu ý: Thống kê ở trên không tính các chứng quyền (CW - Covered Warrant) vì biên độ giao dịch quá lớn so với cổ phiếu thông thường.

Bộ phận Phân tích Kinh tế & Chiến lược Thị trường, Phòng Tư vấn Vietstock

FILI