Vietstock Daily 22/11: Sẽ có nhịp hồi phục trở lại?

Dưới tác động đến từ việc hợp động phái sinh kỳ hạn 1 tháng đáo hạn, đồng thời nhiều khả năng còn đến từ kỳ hoạt động cơ cấu danh mục của quỹ đầu tư, VN-Index đã sụt giảm mạnh gần 13 điểm. Song với với việc các Large Cap đã rơi về những đáy cũ trong quá khứ, dự kiến một lực cầu bắt đáy mạnh sẽ xuất hiện vào phiên kế qua đó đẩy chỉ số hồi phục trở lại.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN CƠ SỞ NGÀY 21/11/2019

- Các chỉ số thị trường biến động tiêu cực trong phiên ngày 21/11/2019. Cụ thể, chỉ số VN-Index giảm 1.27% và rơi về mức 987.89 điểm; HNX-Index giảm 0.16%, dừng lại ở mức 104.74 điểm.

- Khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt gần 172 triệu đơn vị, giảm 6.12% so với phiên giao dịch trước. Khối lượng khớp lệnh trên HNX tăng 12.19%, đạt mức hơn 17 triệu đơn vị.

- Giá trị khớp lệnh trên HOSE đạt hơn gần 4,100 tỷ đồng, tăng 16.72%. Giá trị khớp lệnh trên HNX đạt gần 209 tỷ đồng, tăng 23.75%.

- Khối ngoại bán ròng trên HOSE với giá trị hơn 300 tỷ đồng, bán ròng trên HNX 12 tỷ đồng.

- Nhiều khả năng tác động đến từ việc hợp động phái sinh kỳ hạn 1 tháng đáo hạn, đồng thời nhiều khả năng còn đến từ kỳ hoạt động cơ cấu danh mục của quỹ đầu tư, chỉ số VN-Index và VN30-Index đã bị “đạp” nặng nề và rớt sâu lần lượt là gần 13 điểm và gần 19 điểm. Toàn bộ rổ VN30 chỉ có 1 mã CTG giữ được tham chiếu, còn lại đều hiện sắc đỏ, với CTD, DPM, VPB giảm mạnh hơn 4%, EIB nằm sàn. Trong khi đó, diễn biến chỉ số HNX-Index khá bình lặng khi liên tục giằng co dưới mốc tham chiếu trong suốt phiên giao dịch.

- Nhóm ngân hàng là nhóm chịu ảnh hưởng nặng nề khi chỉ có 3 mã là VBB, KLB và ACB tăng giá, trong khi số mã giảm đạt tới con số 14, đồng thời khối ngoại cũng bán ròng hầu hết các mã trong nhóm (ngoại trừ HDB và CTG). HDB, STB, VCB, TCB đều giảm mạnh hơn 1.5%.

- Đa số các ngành trên thị trường đều phân hóa hoặc bị sắc đỏ xâm chiếm, song sự tích cực cũng có thể tìm thấy ở vài ngành như cao su, khu công nghiệp và phát điện. Điểm nhấn riêng ở từng nhóm có thể kể đến như DPR và GVR (từ nhóm cao su), VC3 và SNZ (từ nhóm bất động sản khu công nghiệp) và PPC (từ nhóm phát điện).

- Tuy nhiên, phiên sụt mạnh hôm nay thực chất không tiêu cực đến thế khi nếu không có hoạt động từ quỹ, nhiều khả năng VN-Index sẽ dừng ở quanh mốc 992 điểm khi chỉ số đã cho tín hiệu tạo đáy tại đây. Đồng thời với việc các Large Cap đã rơi về những đáy cũ trong quá khứ, dự kiến một lực cầu bắt đáy mạnh sẽ xuất hiện vào phiên kế qua đó đẩy chỉ số hồi phục trở lại.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index - Falling Window xuất hiện

VN-Index giảm điểm mạnh và xuất hiện mẫu hình nến Falling Window trong phiên ngày 21/11/2019. Điều này cho thấy tâm lý bi quan của nhà đầu tư.

Chỉ số hiện đang test hỗ trợ là đường trendline tăng và đường SMA 100 ngày. Nếu chỉ số tiếp tục giảm điểm và xác nhận rơi khỏi hỗ trợ này thì khả năng giảm sâu về đường SMA 250 ngày tăng lên. Các chỉ báo Relative Strength Index đã rớt khỏi trendline tăng cho thấy rủi ro vẫn đang khá cao.

HNX-Index - Dragonfly Doji xuất hiện.

Hiện HNX-Index đã rớt khỏi SMA 50 và 200 ngày trong phiên ngày 21/11/2019, song cây nến gần giống Dragonfly Doji xuất hiện cho thấy lực cầu giá thấp đang được kích hoạt và cần phải có thêm 1 phiên xác nhận việc chỉ số đã rớt khỏi những ngưỡng hỗ trợ này.

Khối lượng tuy vẫn đang ở mức thấp dưới trung bình 20 phiên song cũng đã có cải thiện so với phiên trước cho thấy lực cầu đang mạnh dần. Điều này dẫn đến khả năng chỉ số có rung lắc trong phiên tiếp theo.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: VS-NVI VN giảm mạnh và nằm dưới đường EMA 20 ngày. Nếu trạng thái này vẫn duy trì trong những phiên tới thì rủi ro sụt giảm bất ngờ (thrust down) sẽ gia tăng.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại bán ròng trong phiên giao dịch ngày 21/11/2019. Nếu nhà đầu tư nước ngoài duy trì hành động này trong những phiên tới thì khả năng chỉ số sẽ khó có được sự hồi phục mạnh mẽ.

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 21/11/2019

Lưu ý: Thống kê ở trên không tính các chứng quyền (CW - Covered Warrant) vì biên độ giao dịch quá lớn so với cổ phiếu thông thường.

Bộ phận Phân tích Kinh tế & Chiến lược Thị trường, Phòng Tư vấn Vietstock

FILI